A股三大指數(shù)今日漲跌不一，滬指2700點(diǎn)在盤中失而復(fù)得。截止收盤，滬指漲0.49%，收?qǐng)?bào)2717.28點(diǎn)；深證成指漲0.11%，收?qǐng)?bào)7992.25點(diǎn)；創(chuàng)業(yè)板指跌0.11%，收?qǐng)?bào)1533.47點(diǎn)。滬深兩市成交額僅有4793億元，較上個(gè)交易日萎縮454億元。

　　行業(yè)板塊漲少跌多，多元金融、房地產(chǎn)服務(wù)、煤炭行業(yè)、房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)板塊漲幅居前，工程咨詢服務(wù)、農(nóng)牧飼漁、醫(yī)療器械、電池、環(huán)保行業(yè)、光伏設(shè)備板塊跌幅居前。

　　個(gè)股方面，上漲股票數(shù)量超過(guò)1500只。光刻機(jī)概念股走強(qiáng)，同飛股份、波長(zhǎng)光電20cm漲停，海立股份、凱美特氣、張江高科、京華激光漲停。地產(chǎn)股午后拉升，我愛(ài)我家、中交地產(chǎn)、電子城漲停。多元金融概念股盤中異動(dòng)，弘業(yè)期貨、九鼎投資漲停。國(guó)企改革概念股持續(xù)活躍，保變電氣盤中一度上演“地天板”，瑞泰科技、寶塔實(shí)業(yè)、龍高股份、大連熱電等10余股漲停。下跌方面，消費(fèi)電子概念股展開(kāi)調(diào)整，東山精密等多股跌超5%。

　　行業(yè)資金流向：7.30億凈流入綜合行業(yè)

　　行業(yè)資金方面，截至收盤，綜合行業(yè)、房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)、多元金融等凈流入排名靠前，其中綜合行業(yè)凈流入7.30億。

　　凈流出方面，釀酒行業(yè)、消費(fèi)電子、電子元件等凈流出排名靠前，其中釀酒行業(yè)凈流出14.06億元。

　　今日要聞

　　利好！“國(guó)家隊(duì)”重金出擊 包攬70億元定增！大股東頻頻全額認(rèn)購(gòu) 年內(nèi)定增募資超千億

　　昨日，國(guó)投電力公告稱，公司與社?；饡?huì)簽署《國(guó)投電力控股股份有限公司向特定對(duì)象發(fā)行 A 股股票之附條件生效的股份認(rèn)購(gòu)協(xié)議》，公司擬以12.72元/股的發(fā)行價(jià)格，向社?；饡?huì)發(fā)行5.5億股A股股票，交易金額不超過(guò)人民幣70億元，發(fā)行數(shù)量不超過(guò)發(fā)行前上市公司總股本的30%，社保基金會(huì)擬以現(xiàn)金方式全額認(rèn)購(gòu)公司本次發(fā)行的A股股票。值得關(guān)注的是，在今年市場(chǎng)整體低迷的背景下，A股定向增發(fā)市場(chǎng)保持了一定的熱度，完成定向增發(fā)的上市公司中，多次出現(xiàn)大股東以現(xiàn)金方式全額認(rèn)購(gòu)新股的案例，包含中國(guó)石化、萬(wàn)辰集團(tuán)、海螺新材等公司發(fā)行的定增新股，均獲得大股東的全額現(xiàn)金認(rèn)購(gòu)。

　　中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委：?jiǎn)拘选俺了辟Y產(chǎn)

　　中央紀(jì)委國(guó)家監(jiān)委網(wǎng)站刊文稱，國(guó)有資產(chǎn)資源來(lái)之不易，是全國(guó)人民的共同財(cái)富。盤活閑置資產(chǎn)是貫徹落實(shí)黨的二十大精神，完整、準(zhǔn)確、全面貫徹新發(fā)展理念，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)高質(zhì)量發(fā)展的重要舉措。有效盤活存量資產(chǎn)，對(duì)于提升基礎(chǔ)設(shè)施運(yùn)營(yíng)管理水平、合理擴(kuò)大有效投資以及降低政府債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、降低企業(yè)負(fù)債水平等具有重要意義。從近年來(lái)紀(jì)檢監(jiān)察機(jī)關(guān)查處的案例看，有的黨員領(lǐng)導(dǎo)干部不正確履行職責(zé)，造成國(guó)有資產(chǎn)閑置浪費(fèi)；有的熱衷上馬基建項(xiàng)目，造成國(guó)有資產(chǎn)重大損失和嚴(yán)重閑置浪費(fèi)。各級(jí)紀(jì)檢監(jiān)察機(jī)關(guān)堅(jiān)持問(wèn)題導(dǎo)向，緊盯國(guó)資監(jiān)管責(zé)任落實(shí)，織牢織密監(jiān)督網(wǎng)絡(luò)，推動(dòng)全面梳理存量資產(chǎn)、盤活閑置資產(chǎn)，提升國(guó)有資產(chǎn)治理能力，促進(jìn)資產(chǎn)保值增值。

　　美聯(lián)儲(chǔ)傳聲筒終極前瞻：降息幅度仍無(wú)法確定 懸念留到了最后

　　當(dāng)?shù)貢r(shí)間周二，也是美聯(lián)儲(chǔ)利率決議發(fā)布前夕，蒂米勞斯再度發(fā)文稱，美聯(lián)儲(chǔ)本周肯定會(huì)降息，但此次降息幅度是更大的50個(gè)基點(diǎn)還是傳統(tǒng)的25個(gè)基點(diǎn)，目前仍無(wú)法確定，懸念留到了最后一刻，需要鮑威爾和他的同事們仔細(xì)權(quán)衡。

　　馬斯克的腦機(jī)接口公司喜報(bào)：“盲視”已獲FDA突破性醫(yī)療器械認(rèn)證！

　　馬斯克的腦機(jī)接口公司Neuralink Corp.周二表示，已獲得美國(guó)食品藥品監(jiān)督管理局（FDA）對(duì)“盲視”（Blindsight）項(xiàng)目的突破性醫(yī)療器械認(rèn)證。據(jù)悉，該項(xiàng)目用于幫助盲人恢復(fù)視覺(jué)重見(jiàn)光明。被授予“突破性認(rèn)證”的醫(yī)療設(shè)備可以更早地獲得FDA的支持，從而加速其研發(fā)和市場(chǎng)審批過(guò)程。這些設(shè)備通?？梢灾委熁蛟\斷危及生命的疾病。

　　廣州南沙“取消限購(gòu)”“買房送戶口”？銷售一線已經(jīng)開(kāi)始行動(dòng)

　　繼廣州花都買房享受“準(zhǔn)戶口”待遇后，近日，廣州的另一外圍區(qū)域南沙區(qū)也傳出“買房即可落戶”的消息，此外，“解除限購(gòu)”也在傳聞之列。盡管官方還未公開(kāi)發(fā)文確認(rèn)上述樓市政策調(diào)整的真實(shí)性，但在樓市銷售的最前線，房產(chǎn)中介及售樓處工作人員稱，政策已經(jīng)在執(zhí)行。

　　機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)

　　中信證券：OpenAI o1推理升級(jí)，關(guān)注強(qiáng)化學(xué)習(xí)新機(jī)遇

　　中信證券研報(bào)指出，OpenAI o1模型升級(jí)思維鏈和強(qiáng)化學(xué)習(xí)，重點(diǎn)提升模型推理性能，代碼、數(shù)學(xué)、科學(xué)等強(qiáng)邏輯領(lǐng)域能力大幅提升，持續(xù)探索AGI實(shí)現(xiàn)新方式。新模型在訓(xùn)練和推理端同步推動(dòng)算力需求倍增，算力產(chǎn)業(yè)鏈景氣度持續(xù)上升；應(yīng)用端進(jìn)一步降低各領(lǐng)域應(yīng)用開(kāi)發(fā)成本，推理性能提升擴(kuò)展強(qiáng)邏輯場(chǎng)景覆蓋，加速各領(lǐng)域應(yīng)用落地。建議持續(xù)關(guān)注相關(guān)領(lǐng)域的頭部AI公司。

　　華西證券：四季度豬肉需求有望邊際好轉(zhuǎn)

　　華西證券研報(bào)表示，展望后市，仍然對(duì)四季度豬價(jià)偏樂(lè)觀，天氣轉(zhuǎn)涼疊加假期提振，豬肉需求有望邊際好轉(zhuǎn)，且從產(chǎn)能推斷2023年下半年能繁存欄量降幅呈逐月放大趨勢(shì)供應(yīng)壓力或加速減少。隨著豬價(jià)上漲，生豬養(yǎng)殖企業(yè)基本面改善，養(yǎng)殖利潤(rùn)有望進(jìn)一步擴(kuò)大，建議繼續(xù)關(guān)注成本改善顯著，且未來(lái)出欄量彈性較高的標(biāo)的。

　　華泰證券：上證指數(shù)接近支撐位的信號(hào)增多

　　華泰證券研報(bào)指出，節(jié)前上證指數(shù)達(dá)階段性新低，但接近支撐位的信號(hào)增多：①8月社融、通脹數(shù)據(jù)顯示實(shí)體部門內(nèi)生需求仍待修復(fù)，但投資者對(duì)該利空信息反應(yīng)鈍化表明市場(chǎng)或已處于底部區(qū)間；②強(qiáng)勢(shì)資產(chǎn)（紅利行業(yè)）補(bǔ)跌程度或也是市場(chǎng)底部的觀察指標(biāo)之一，目前浮籌出清或接近尾聲，股債性價(jià)比回落至去年底部水平或指示紅利資產(chǎn)投資性價(jià)比有所回升；③除此之外，融資平倉(cāng)壓力或接近尾聲，估值分化系數(shù)也回落至2018年水平。配置上建議關(guān)注非金融A50、供需雙向改善行業(yè)、降息強(qiáng)受益的醫(yī)藥/港股等。

　　中金公司：關(guān)注科技創(chuàng)新領(lǐng)域尤其是具備產(chǎn)業(yè)自主邏輯的板塊

　　中金公司表示，紅利板塊經(jīng)歷調(diào)整后吸引力回升，當(dāng)前需要更加重視分子端基本面和分紅的可持續(xù)性；7月中以來(lái)消費(fèi)電子、半導(dǎo)體等都有10%以上的調(diào)整，估值不高，疊加近期消費(fèi)電子板塊可能存在較多消息面催化等因素，該板塊或有望出現(xiàn)階段性行情，同時(shí)關(guān)注科技創(chuàng)新領(lǐng)域尤其是具備產(chǎn)業(yè)自主邏輯的板塊；出口鏈和全球定價(jià)的資源品近期受海外波動(dòng)影響短期回調(diào)后或有所分化。

　　國(guó)金證券：看好汽車行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局好的賽道龍頭以及國(guó)際化兩大方向

　　國(guó)金證券研報(bào)指出，格局是汽車行業(yè)股價(jià)第一驅(qū)動(dòng)因子。看好競(jìng)爭(zhēng)格局好的賽道龍頭以及國(guó)際化（國(guó)際化的供需和競(jìng)爭(zhēng)格局好）兩大方向。1）整車：整車格局展現(xiàn)出明顯的微笑曲線效應(yīng)，15萬(wàn)元以下和40萬(wàn)元以上價(jià)格帶市場(chǎng)格局最好，關(guān)注比亞迪、華為等在新車型和新技術(shù)帶動(dòng)下的銷量超預(yù)期機(jī)會(huì)。2）汽車零部件：優(yōu)勝劣汰是汽零賽道未來(lái)幾年的主旋律，關(guān)注長(zhǎng)期推進(jìn)格局好的龍頭公司。同時(shí)，應(yīng)該看到一個(gè)趨勢(shì)：隨著汽車研發(fā)周期的縮短和成本要求的提高，供應(yīng)鏈垂直和橫向一體化趨勢(shì)明確，重點(diǎn)關(guān)注品類擴(kuò)張能力強(qiáng)的龍頭公司。3）電池端：以舊換新對(duì)電車支持力度和偏向性明顯，電車銷量有望進(jìn)一步超預(yù)期，關(guān)注產(chǎn)能利用率提升趨勢(shì)下，如隔膜、結(jié)構(gòu)件、電池等的機(jī)會(huì)。同時(shí)還可關(guān)注板塊具備“固收+”屬性公司。

　　國(guó)海證券：白酒中秋反饋平淡，靜待需求復(fù)蘇

　　國(guó)海證券研報(bào)指出，白酒中秋反饋平淡，靜待需求復(fù)蘇。主要由于中秋旺季進(jìn)入沖刺階段，終端反饋平淡。近期國(guó)海證券線下走訪了河南、安徽、山西、湖南、江蘇等地白酒市場(chǎng)，渠道對(duì)中秋旺季反饋普遍較弱，主要原因在于：1）今年中秋較早，回鄉(xiāng)走親訪友場(chǎng)景減少，去年則是中秋國(guó)慶雙節(jié)合一，且是疫情后第一個(gè)中秋，落差感較為明顯；2）宏觀經(jīng)濟(jì)弱復(fù)蘇，商務(wù)宴請(qǐng)、禮贈(zèng)需求減弱，高端酒以及高線次高端價(jià)位均受到影響，3）渠道情緒較弱疊加茅臺(tái)批價(jià)波動(dòng)，電商低價(jià)沖擊等，終端進(jìn)貨意愿低迷；4）去年宴席高基數(shù)，今年有所回落?，F(xiàn)在白酒行業(yè)的核心問(wèn)題還是在于需求預(yù)期。近期茅臺(tái)批價(jià)回落，也包含了經(jīng)銷商對(duì)中秋后批價(jià)進(jìn)一步走弱的預(yù)期。相信未來(lái)隨著經(jīng)濟(jì)政策的不斷出臺(tái)，市場(chǎng)信心回升，白酒板塊估值將迎來(lái)修復(fù)。建議關(guān)注：五糧液、山西汾酒、瀘州老窖等。