隨著一季報披露工作基本完成，明星私募一季度的調(diào)倉動作也揭開面紗。

　　高毅資產(chǎn)知名基金經(jīng)理馮柳管理的高毅鄰山1號遠望基一季度調(diào)倉跡象明顯，重倉股獲增持，醫(yī)藥股倉位配置下降明顯。高毅資產(chǎn)另一位明星基金經(jīng)理鄧曉峰則在市場的回調(diào)過程中逆勢加倉，互聯(lián)網(wǎng)券商龍頭東方財富、玻璃纖維龍頭中國巨石以及部分軍工股獲其青睞。

　　重倉茅臺的兩大“神秘”私募，金匯榮盛一季度持有茅臺倉位未動，但市值縮水近20億元，而瑞豐匯邦則加倉了31.07萬股貴州茅臺股份。

　　馮柳調(diào)整醫(yī)藥股配置

　　一季度市場調(diào)整，讓不少私募產(chǎn)品凈值出現(xiàn)較大幅度回撤，百億以上明星私募也不例外。

　　在此情況下，部分明星私募基金經(jīng)理選擇了降低倉位。今年3月中旬，但斌旗下產(chǎn)品波動幅度相對大盤明顯較小，市場懷疑但斌已經(jīng)空倉或大幅降低了倉位。隨后但斌官宣承認，并表示：“其實每次重大決定都不容易，都要付出相當?shù)摹闹恰?，也要承擔相?yīng)的后果與結(jié)局”。

　　近期，記者梳理發(fā)現(xiàn)，從牛散轉(zhuǎn)變?yōu)榛鸾?jīng)理的“傳奇”投資者馮柳一季度期間持倉也有所降低。數(shù)據(jù)顯示，2021年末， 馮柳管理的高毅鄰山1號遠望基金出現(xiàn)在29家上市公司前十大股東名單，但一季度只有24家上市公司前十大股東名單出現(xiàn)了高毅鄰山1號遠望基金的身影。持倉市值由2021年末的423.36億元減少至一季度末的313.68億元，期間累計減少了109.68億元。

　　?？低?、恒立液壓、睿創(chuàng)微納、三一重工等不少馮柳持有的重倉股今年一季度股價持續(xù)下跌，對基金凈值影響較大。數(shù)據(jù)顯示，高毅鄰山1號遠望基金持有海康威視市值由2021年末的106.63億元縮水20.53億元至今年一季度末的86.1億元，市值縮水最多。

　　不過，在股價下跌的過程中，馮柳選擇了逆勢加倉其重倉股，?？低曇患径全@其增持620萬股，三一重工獲增持1500萬股，恒立液壓獲增持180萬股。

　　在逆勢加倉部分重倉股的同時，馮柳減持了部分一季度表現(xiàn)較為強勢的股票。其中，中藥股華潤三九今年一季度漲幅超30%，馮柳減持了1200萬股持倉。

　　人福醫(yī)藥、大參林等持倉居前的醫(yī)藥股也被不同程度減持，而康緣藥業(yè)更是被清倉式減持。此外，高毅鄰山1號遠望基金今年一季度末退出了康緣藥業(yè)前十大股東名單，去年年底持股2350萬股，而進入前十大股東名單的標準為543.95萬股，這也就意味著，馮柳今年一季度至少減持了七成以上康緣藥業(yè)持倉。

　　鄧曉峰激流中勇進

　　在市場持續(xù)下跌之際，高毅資產(chǎn)另一位明星基金經(jīng)理鄧曉峰卻表現(xiàn)出不同的態(tài)度，一季度，不少跌幅較大行業(yè)龍頭股獲鄧曉峰大肆增持。

　　互聯(lián)網(wǎng)券商龍頭東方財富今年一季度出現(xiàn)較大幅度調(diào)整，而鄧曉峰卻逆勢增持，一季度新進買入4261.52萬股，直接晉升為高毅曉峰2號致信基金第二大重倉股。玻璃纖維龍頭中國巨石也獲鄧曉峰關(guān)注，一季度新進買入4959.98萬股，晉升為該基金第三大重倉股。

　　此外，中航電子、航天電器、東方電纜、愛博醫(yī)療、華東醫(yī)藥等不少個股也獲鄧曉峰新進買入。

　　減持方面，鄧曉峰一季度對其重倉持有的紫金礦業(yè)進行了減持，高毅曉峰2號致信基金減持紫金礦業(yè)4452.25萬股，但減持后，紫金礦業(yè)仍是高毅曉峰2號致信基金的頭號重倉股，期末持股市值仍有4.39億股，持倉市值達49.74億元。此外，聯(lián)創(chuàng)電子、邁克生物、豪能股份、保隆科技等公布的數(shù)據(jù)顯示，高毅曉峰2號致信基金退出了公司前十大股東。

　　鄧曉峰管理的另一只規(guī)模較大的基金——高毅曉峰鴻遠集合資金信托計劃，今年一季度持倉也發(fā)了較大變化。

　　紫金礦業(yè)同樣被減持2220.2萬股，但仍是高毅曉峰鴻遠集合資金信托計劃的頭號重倉股，期末持股2.68億股，持倉市值為30.39億元，而東方財富、中國巨石也獲鄧曉峰加倉，其中，中國巨石二季度獲鄧曉峰增持3009.96萬股，晉升為第三大重倉股。

　　分眾傳媒、洛陽鉬業(yè)、愛博醫(yī)療、華東醫(yī)藥等多股獲新進持倉，而長城汽車、萬華化學、順鑫農(nóng)業(yè)等不少龍頭公司被拋棄。

　　重倉茅臺的神秘私募加倉

　　因重倉持有貴州茅臺，市場上有兩大私募備受市場關(guān)注，一個是金匯榮盛，另一個是瑞豐匯邦。

　　貴州茅臺披露的財報顯示，金匯榮盛三號私募證券投資基金自2019年中報新晉成為貴州茅臺前十大股東，當時顯示的持股數(shù)為341.34萬股，持股市值為33.59億元，而當時茅臺股價正在試圖突破1000元關(guān)口的途中。

　　隨后金匯榮盛三號私募證券投資基金在2020年一季度大幅加倉159.88萬股，持股數(shù)增至502.10萬股，持倉市值達55.78億元，而當時的貴州茅臺股價在1000左右徘徊。

　　此后，茅臺股價自2020年初以來開啟了一波明顯的上漲，該基金兩筆精準買入，讓其持倉市值經(jīng)過幾個季度后接近翻倍，2021年一季度末達到100.87億元。

　　2021年二季度、三季度、四季度期間，金匯榮盛三號私募證券投資基金繼續(xù)加倉貴州茅臺1.12萬股、58.59萬股、31.13萬股。該基金持有貴州茅臺市值在2021年末達到頂峰值121.55億元。

　　今年一季度，貴州茅臺股價一定程度回調(diào)，金匯榮盛三號私募證券投資基金持有茅臺股數(shù)未變，但市值縮水19.63億元。

　　值得注意的是，金匯榮盛還看上了鋰資源龍頭贛鋒鋰業(yè)，金匯榮盛在四季度新進買入贛鋒鋰業(yè)，一出手就是10億元，買入715.44萬股。但隨著一季度新能源股票的調(diào)整，金匯榮盛持有贛鋒鋰業(yè)市值縮水1.23億元。

　　瑞豐匯邦也是重倉持有貴州茅臺的私募機構(gòu)，早在2018年底，瑞豐匯邦三號私募證券投資基金便新晉成為貴州茅臺前十大股東，隨后，該基金陸續(xù)增持，持倉市值在2021年底突破100億元，達110.02億元。今年一季度，瑞豐匯邦又出手增持了茅臺，增持股數(shù)達31.07萬股，持股數(shù)增至567.74萬股。

　　其他私募方面，頭部私募景林資產(chǎn)一季度新進持倉大族激光，景林全球基金新進持倉767萬股，景林景泰全球私募證券投資基金新進持倉515萬股。景林景泰豐收私募證券投資基金持倉的歌力思獲增持270.44萬股。景林全球基金持有的招商積余被小幅減持，涪陵榨菜、大華股份等持倉未變。

　　老牌私募淡水泉一季度大幅減持了農(nóng)業(yè)股北大荒，旗下多只基金產(chǎn)品退出了北大荒前十大股東名單。此外，深南電路獲淡水泉增持45.23萬股，海格通信、濮陽惠成等持倉未變。

　　重陽資產(chǎn)持有上海家化、新和成、國投電力等倉位未變，銳明技術(shù)、海象新材獲小幅加倉。

　　百億私募睿揚一季度新進持有福斯特、奧特維，增持拓普集團、新潔能、長城科技、鼎勝新材，同時退出了福萊特、匯得科技、精鍛科技前十大股東名單。